我國是全球飼料產(chǎn)量最高的國家,，其產(chǎn)量變化情況對全球飼料產(chǎn)業(yè)影響相對較大,。根據(jù)Alltech數(shù)據(jù)顯示,，2020年全球飼料產(chǎn)量結(jié)構(gòu)中，中美占比之和約占4成左右,，其中中國是全球產(chǎn)量占比最高的國家,，達(dá)20.21%，美國占比18.18%,，巴西,、印度、墨西哥,、西班牙和俄羅斯分別占比6.53%,、3.31%、3.19%,、2.93%和2.64%,。
1、產(chǎn)量
作為全球最大的飼料生產(chǎn)國,，我國飼料行業(yè)快速發(fā)展,。自步入21世紀(jì)以來，我國飼料產(chǎn)業(yè)開始逐步以量為主轉(zhuǎn)變?yōu)楦哔|(zhì)量發(fā)展階段,，一批行業(yè)先進(jìn)企業(yè)逐步出現(xiàn),，同時在市場監(jiān)管趨嚴(yán)的背景，我國工業(yè)飼料進(jìn)入行業(yè)整合提升階段,，市場增速有所下降,。
根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2020年我國工業(yè)飼料產(chǎn)量為25276.1萬噸,，同比2019年增長10.4%,，主要原因是下游豬肉需求的快速上升，帶動豬肉市場價格高速增長,，促進(jìn)我國工業(yè)飼料產(chǎn)量大幅度上升,。2021年1-8月產(chǎn)量為19212萬噸。
2,、產(chǎn)量結(jié)構(gòu)
就工業(yè)飼料材質(zhì)結(jié)構(gòu)而言,，根據(jù)中國工業(yè)飼料協(xié)會數(shù)據(jù)顯示,，2021年1-8月中國工業(yè)飼料結(jié)構(gòu)中主要為配合飼料，產(chǎn)量為17669萬噸,，占比約為92%,。濃縮飼料、添加劑預(yù)混合飼料產(chǎn)量分比為1055萬噸和427萬噸,。
就工業(yè)飼料用途結(jié)構(gòu)而言,，2021年1—8月，全國工業(yè)飼料總產(chǎn)量19212萬噸,，同比增長19.1%,。其中，豬飼料產(chǎn)量8409萬噸,，得益于下游豬肉價格上升,，同比2020年增長62.6%，占比總產(chǎn)量的43.8%,；蛋禽,、肉禽飼料產(chǎn)量分別為2097萬噸、5927萬噸,，同比2020年同期分別下降9.4%,、3.8%，占比分別為10.9%,、30.9%,，主要是禽料整體利潤率偏低，受原料漲價及養(yǎng)殖盈利低迷雙重影響,，對中小企業(yè)施壓加重,。
二、工業(yè)飼料企業(yè)格局
在此背景下,，大型企業(yè)為了增強(qiáng)產(chǎn)品競爭力,、尋求新的增長點、更好地提高抗風(fēng)險能力,，打造飼料原料,、飼料加工,、疫苗,、養(yǎng)殖、屠宰以及食品等全產(chǎn)業(yè)鏈成為突圍的較好選擇,。
三,、工業(yè)飼料產(chǎn)業(yè)鏈驅(qū)動分析
1、產(chǎn)業(yè)鏈整體
從產(chǎn)業(yè)鏈來看,，飼料行業(yè)上游為飼料原料,，主要包含蛋白質(zhì)飼料,、能量飼料、礦物質(zhì)飼料原料及飼料添加劑,；中游為飼料生產(chǎn),，包括豬飼料、禽飼料,、反芻料,、水產(chǎn)料等；下游主要是雞鴨豬牛等畜禽養(yǎng)殖及淡水動物,、水產(chǎn)動物的水產(chǎn)養(yǎng)殖,，其中豬飼料占比最高，對工業(yè)飼料產(chǎn)業(yè)整體影響最大,。
2,、豬肉價格影響
2020年豬飼料產(chǎn)量為8922.5萬噸，約占總產(chǎn)量的35.3%,，同比2019年增長16.4%,，略高于工業(yè)飼料增速，隨著國內(nèi)疫情逐步結(jié)束,，豬肉價格開始逐步下行,，預(yù)計在未來的一段時間我國豬肉價格將逐步趨向穩(wěn)定，工業(yè)飼料產(chǎn)量也將回歸穩(wěn)步發(fā)展趨勢,。
四,、2022年飼料行業(yè)前瞻
1、工業(yè)飼料發(fā)展趨勢
成本端受原料價格波動影響較大,，工業(yè)飼料行業(yè)競爭格局由飼料加工行業(yè)競爭逐步轉(zhuǎn)向農(nóng)牧全產(chǎn)業(yè)鏈的綜合競爭,。由于飼料產(chǎn)業(yè)上游為大豆、豆粕等大宗商品,，成本端受原料價格波動影響較大,。目前飼料行業(yè)整體競爭比較充分，2019年,，飼料行業(yè)CR3產(chǎn)量約占全國飼料產(chǎn)量的18.75%,，與德國、日本CR3在30%以上的集中度相比,，中國飼料行業(yè)集中度還有較大提升空間,。近年來全行業(yè)增長放緩進(jìn)入穩(wěn)定發(fā)展和結(jié)構(gòu)化調(diào)整階段，大型企業(yè)憑借資金,、管理和防疫體系建設(shè)上的優(yōu)勢進(jìn)行產(chǎn)業(yè)鏈的延伸,；中小企業(yè)面對資本壓力、人才壓力、技術(shù)壓力和服務(wù)能力等發(fā)展瓶頸,，將逐步被優(yōu)勢企業(yè)整合并購或退出市場,；行業(yè)競爭格局由飼料加工行業(yè)競爭轉(zhuǎn)向農(nóng)牧全產(chǎn)業(yè)鏈的綜合競爭。
飼料行業(yè)整體進(jìn)入微利時代已成為新常態(tài),。飼料黃金發(fā)展十年期間市場容量大,，利潤率高，一大批飼料企業(yè)把握住了這一戰(zhàn)略機(jī)遇期,，實現(xiàn)了規(guī)模和利潤的雙重增長,。但受養(yǎng)殖端增速放緩影響，飼料行業(yè)容量接近飽和,，產(chǎn)能過?，F(xiàn)象突出，企業(yè)研發(fā)實力偏弱,，產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重,，惡性競爭背景下，飼料行業(yè)“暴利”時代基本結(jié)束,，整體走向微利并成為新常態(tài),。行業(yè)整合勢在必行。隨著養(yǎng)殖規(guī)?；M(jìn)程的推進(jìn)以及飼料產(chǎn)品同質(zhì)化問題的催化,，行業(yè)整體盈利空間被進(jìn)一步壓縮，洗牌速度明顯加快,，中小企業(yè)舉步維艱,。
2022年是國家實施“十四五”規(guī)劃的第二年，推動社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要一年,，畜牧行業(yè)要順應(yīng)形勢,，立足新發(fā)展，貫徹新理念,，創(chuàng)新驅(qū)動,，深化改革。飼料企業(yè)需要以“聚焦高質(zhì)量”為主題,。
2021年末豬價有所回升,，但是據(jù)飼料巨頭企業(yè)高管推測：2022年豬價可能走低，跨界養(yǎng)豬企業(yè)或腰斬離場,。
李維峰認(rèn)為,，“未來沒有大的疫情，可能我們這一代人不見得能看到20多塊錢的豬價,。如果今年是個高價,，明年生豬價格有沒有可能出現(xiàn)低價，我覺得也極有可能,，這是我們對豬價的判斷,。”因此,，當(dāng)豬價下降的時候,，很多地產(chǎn)等其他行業(yè)的來投資養(yǎng)豬，這些企業(yè)中途可能會離場,，2022年不排除有人會半價拋售豬場,。
2、飼料行業(yè)發(fā)展前景
較長時間行業(yè)景氣度提升
飼料行業(yè)的發(fā)展空間主要由下游終端消費(fèi)者的需求決定,。近年來,，隨著我國人均可支配收入的增加，我國對肉制品,、蛋奶制品等畜牧產(chǎn)品的需求呈持續(xù)上升趨勢,。但與發(fā)達(dá)國家相比，我國對肉制品,、奶制品等畜牧產(chǎn)品人均消費(fèi)量較低,，還存在上升空間。在我國未來經(jīng)濟(jì)保持長期穩(wěn)定發(fā)展的背景下,，我國終端消費(fèi)市場將在較長一段時間內(nèi)推動飼料行業(yè)持續(xù)增長,。
法律法規(guī)加速行業(yè)規(guī)范整合
動物源性食品作為居民日常消費(fèi)必需品，保障其安全性對穩(wěn)定國計民生具有重要意義,。飼料行業(yè)作為動物源性食品的上游行業(yè),，飼料安全間接影響到動物源性食品安全。未來隨著食品安全相關(guān)的法律法規(guī)與監(jiān)管體系逐步完善,，行業(yè)主管部門對飼料行業(yè)企業(yè)的監(jiān)管及飼料產(chǎn)品監(jiān)測力度將加強(qiáng),，這對于在飼料產(chǎn)品生物安全領(lǐng)域有提早布局的企業(yè)而言是提高市場占有率的機(jī)遇。
全面禁抗提升企業(yè)科技要求
根據(jù)農(nóng)業(yè)農(nóng)村部第194號公告要求,，我國飼料生產(chǎn)自2020年7月起開始全面禁抗,。從歐洲國家歷史經(jīng)驗看，飼料禁抗在短期內(nèi)可能導(dǎo)致畜禽對病原菌的抵抗力下降,，發(fā)病的可能性增加,，飼料生產(chǎn)企業(yè)需要尋找合適的原料替代抗生素的效能并運(yùn)用到其飼料產(chǎn)品中，這對飼料生產(chǎn)企業(yè)的配方能力,、包括原材料的精細(xì)化處理在內(nèi)的飼料加工工藝能力都有較高的要求,。考慮到下游中小養(yǎng)殖戶對飼料經(jīng)濟(jì)效益的敏感性高,，無法有效保證豬群腸道健康,、促進(jìn)豬群生長的飼料產(chǎn)品將被養(yǎng)殖戶淘汰。
產(chǎn)業(yè)一體化增強(qiáng)企業(yè)競爭實力
近年來，隨著國際貿(mào)易爭端,、氣象災(zāi)害等因素導(dǎo)致的上游原材料上漲以及下游養(yǎng)殖業(yè)需求的波動,，部分企業(yè)選擇向產(chǎn)業(yè)鏈上下游布局。產(chǎn)業(yè)鏈上下游整合有助于企業(yè)脫離單一業(yè)務(wù)的限制,，在企業(yè)內(nèi)部上下游業(yè)務(wù)間實現(xiàn)協(xié)同效益,，有利于增強(qiáng)企業(yè)的成本控制能力、擴(kuò)大整體業(yè)務(wù)規(guī)模,、增強(qiáng)企業(yè)綜合競爭力,，因此將是大中型飼料企業(yè)的后續(xù)發(fā)展方向。
